Начинается новоиспеченный месяц и квартал, а это значит, что наступает время ключевой статистики и новоиспеченного периода корпоративной отчётности. Если от Резервного Банка Австралии не ожидают перемен, то вот слова представителей ФРС будут слушать с повышенным вниманием. Немало того, в октябре ЕЦБ предстоит озвучить свои планы по предлогу стимулирующих мер. У российского ЦБ также начинаются нелёгкие заседания, на каких, скорее всего, придётся взять паузу для оценки ситуации.
Итак, на предстоящей неделе стоит помнить, что в Китае и Полуденной Кореи пройдут праздники длиной в целую неделю, как и в Гонконге, но чуть куцей. В начале месяца состоится публикация индексов производственной активности от Японии до США. Кроме того, в еврозоне опубликуют статистику по безработице. В США выйдут цифры по расходам на стройка, а также индекс ISM в производственной сфере. Под занавес дня выступит глава ФРБ Далласа Р. Каплан. В России «Газпром» прочертит совет директоров впервые под председательством Герхарда Шрёдера. Минует ВОСА «ФосАгро».
Во вторник к числу отдыхающих наций примкнёт Германия в связи с Днём объединения. В Австралии Резервный Банк предзнаменований решение по ставке, хотя, как было указано выше, изменений в денежной политике не ожидается. В Европе стоит обратить внимание на публикацию протокола Комитета по денежной политике. На заключительном заседании Банк Англии намекнул, что ставка может быть повышена в ближайшие месяцы, поэтому будет весьма полезно оценить решимость представителей британского регулятора. В еврозоне также выйдут свежие индексы цен производителей. Ожидается ускорение их роста, что может обещать ускорение инфляции в ближайшие месяцы. В США выйдут данные по продаже автомобилей, а также отчёт API по резервам нефти и нефтепродуктов.
В середине недели вновь внимание инвесторов переключится на изучение индексов деловой активности в сфере услуг и сводных индикаторов от Японии до США. Кроме того, в еврозоне выйдут цифры по розничным торговлям за август. В США начнётся публикация статистики по рынку труда. Первым собственный отчёт предоставит ADP Services. Ожидается, что частный сектор американской экономики создал лишь 140 тыс. новоиспеченных рабочих мест, что будет явным ударом по «ястребам» из ФРС. Дальше выйдет индекс деловой активности ISM в сфере услуг США. В этот день также выйдет традиционный отчёт Минэнерго США по резервам и потреблению нефти и нефтепродуктов. Вечером выступят президент ЕЦБ Марио Драги, а также в США глава ФРБ Сент-Луиса Дж. Буллард. Однако немало всего внимания будет обращено на очередное выступление госпожи председателя ФРС Джанет Йеллен.
В четверг Австралия публикует цифры по розничным торговлям и внешней торговле. В еврозоне может быть интересен протокол заседания ЕЦБ, но всё же он вряд ли потребует какую-то значимую реакцию на рынке, так как позиция представителей европейского регулятора была неплохо озвучена в публичных выступлениях. В США и Канаде выйдет статистика по торговому балансу. Кроме того, янки поделятся информацией о первичных обращениях за пособием по безработице. Кроме того, в США выступят глава ФРБ Сан-Франциско Дж. Уильямс, глава ФРБ Филадельфии Патрик Харкер, а также глава ФРБ Канзаса Эстер Джордж. В России выйдет весьма значительная статистика по инфляции за сентябрь.
В последний торговый день недели на основных базарах Япония опубликует индексы опережающих экономических индикаторов. Германия поделится отчётом по заказам в индустрии. Однако главным событием дня и недели будет статистика по базару труда в США. Предварительные прогнозы вовсе выдают весьма необычные цифры. Ожидается итого 100 тыс. новых рабочих мест, что связывают как с сокращением государственных служащих, так и с последствиями урагана «Харви». Вечерком также выступят глава ФРБ Бостона Э. Розенгрен, глава ФРБ Нью-Йорка Уильям Дадли, глава ФРБ Далласа Р. Каплан, глава ФРБ Сент-Луиса Дж. Буллард. Кроме того, в пятницу также выйдет традиционный отчёт Baker Hughes по деятельным буровым. В России ФК «Открытие» закроет реестр на участие в ВОСА. Минут ВОСА «Дорогобужа». Сбербанк опубликует отчётность по РСБУ за 9 месяцев года.
Новоиспеченная неделя на рынках началась неспокойно. Президент США Д. Трамп призвал госсекретаря США не расходовать время на переговоры с главой КНДР. В испанской Каталонии миновал референдум о независимости, на котором 90% проголосовало «за». В референдуме зачислили участие 40% имеющих право голоса. Само голосование сопровождалось непорядками и весьма жёсткими действиями полиции. Единая европейская валюта приметно слабела в рамках азиатской сессии. В остальном, австралийский S&P/ASX 200 прибавлял на старте возле 1% за счёт бумаг производителей сырья. Японские акции торговались в ничтожном плюсе частично за счёт иены, которая ослабла до 112,8 за доллар. Японский PMI в производственной сфере подрос в сентябре до 52,9 с 52,6 в августе. Китайский базар не работал, но это не означает, что региональные инвесторы остались без китайского воздействия. На выходных вышел официальный показатель деловой активности в индустрии, который подрос в сентябре до 52,4 с 51,7 в августе.
Нефть основы новую неделю со снижения. Во-первых, давление на котировки оказывает укрепление доллара. Во-вторых, в пятницу вышел отчёт Baker Hughes, какой показал, что американские нефтяники увеличили число активных буровых на 6 колов до 750 штук. В-третьих, МЭА ожидает, что в 2017 году резервы нефти в ОЭСР сократятся, но вновь увеличатся в 2018 году, если OPEC+ не сделается продлевать действие соглашения по ограничению добычи. Впрочем, даже сохранение льющихся объёмов не гарантирует сокращения запасов, так как ожидается существенное увеличение производства вне OPEC+. В частности, добыча в США может возрасти на 1,1 млн бар. Впрочем, есть и факторы поддержки нефти. Продолжается история кругом Курдистана, который в минувший понедельник проголосовал за свою самостоятельность. Иран ввёл запрет на импорт сырой нефти из региона, а также на экспортные поставки топлива. И немножко о золоте. Укрепление доллара не помешало инвесторам нарастить свои инвестиции в «долгое» золото. Резервы SPDR Gold Trust увеличились за неделю с 856,08 до 864,65 тонн.
Фьючерс на индекс доллара подрастал на 0,4% до 93,28.
Российский базар смог подрасти за прошлую неделю, а рубль немного усилить свои позиции. Тревоги на внешнем базаре существенно смягчают российские риски. К тому же в перспективе у России может быть повышен кредитный рейтинг. Как минимум, 22 сентября агентство Fitch изменило прогноз по рейтингам РФ на «Позитивный». Инфляция в РФ продолжает замедляться, что хранит возможность для дальнейшего смягчения денежной политики Банка России, а значит доходность фондового базара будет становиться все более привлекательной. Риском на текущей неделе является вероятная просадка котировок нефти после почти 20% роста за III квартал. Кроме того, геополитика продолжает поставлять негативные новинки, которые повышают общий уровень тревожности в мире, что не содействует инвестициям в рискованные активы. Поэтому, как минимум, в начале недели российские активы могут быть под давлением.
