Палладий за заключительные 10 лет стал лидером по росту котировок на мировой бирже среди прочих представителей драгоценных металлов. С 2009 года цена тройской унции элемента вытянулась с 189 долларов до отметки в 600 долларов к концу 2015 года, при этом в течение десятилетия смыслы курсов периодически взлетали еще выше. Насколько данные изменения указывают о прибыльности инвестиций в этот металл? Для ответа на этот проблема динамика цен на палладий должна быть проанализирована не только с точки зрения роста или снижения котировок, но и сточки зрения факторов, потребовавших эти колебания.
Как изменились котировки за последние 10 лет?
Анализ изменения котировок палладия необходимо приступить с данных 2000-2001 годов, когда они достигли своих максимальных исторических смыслов. В течение 2000 года курс драгметалла на мировых биржах с 484 долларов за унцию вытянулся до отметки в 811 долларов, то есть на 67%. Эта тенденция сохранилась недолго: после январского пика 2001 года на степени в 1 050 долларов за унцию котировки пошли вниз. Новоиспеченный виток роста цен наметился в 2005 году, в течение какого палладий подорожал со 189 до 258 долларов за унцию. Движение котировок неплохо отображает график цен за 5 лет – с 2005 по 2010 год. Очередной спад на базаре драгметалла наблюдался в конце кризисного 2008 года.
Стоимости купли-продажи металла в рублях в этот период изменялись аналогичным манером. Курсы продажи палладия на ОМС в Сбербанке на конец 2005 года бывальщины равны 250 рублям за грамм элемента. К концу 2007 года эта размеры поднялась до 313 рублей за грамм, а в следующем году остро упала до уровня в 185 рублей за единицу веса.
Изменение курса палладия за год (USD/1 тройская унция, лондонский фиксинг):
Отследить нрав движения котировок металла помогает график палладия, составленный за этап в 10 лет. Постепенный рост курсов, начавшийся в 2005 году, сменился спадом из-за всемирного кризиса 2008 года. Затем начался новый этап роста котировок, нрав движения которых в 2011-2013 годах стал скачкообразным и тяжело прогнозируемым. Цена металла в течение 2010 года вытянулась с 425,7 до 788,6 долларов з тройскую унцию, показатели по состоянию на декабрь месяц в вытекающих трех годах обеспечивали тренду положительную направленность: стоимость палладия составляла в декабре 2011 года 649,35 доллара за унцию, 2012 года – 697,3 доллара, 2013 года – 720,7 доллара. Пик котировок драгметалла пришелся на 2014 год, в крышке августа унция элемента стоила 896,3 доллара. Затем стоимости постепенно пошли на спад и по состоянию на сегодня закрепились на степени около 600 долларов за унцию.
Цена грамма материала на ОМС в Сбербанке переменялась в соответствии с мировыми курсами. В последние два года их взаимосвязь проблематично отследить из-за существенного изменения курса американской валюты по касательству к рублю. Во время пика палладиевых котировок на мировых биржах в крышке августа 2014 года, курс продажи элемента на ОМС в Сбербанке составлял 1 137 рублей за грамм. Сейчас стоимость колы весы драгметалла на ОМС находится на уровне 1 300 рублей.
Вина изменений
Периоды спада и роста котировок драгоценного элемента потребованы определенными факторами, поэтому анализ моментов резких изменений необходимо осуществлять совместно с анализом сопутствующих этой ситуации факторов. Резко подскочивший наверх в 2000 году график палладия объясняется также остро выросшим спросом на металл как сырье для производства автомобильных катализаторов. Изменению котировок в те годы поспособствовало принятие в ЕС решений об ограничениях на выхлопы. Чтобы гарантировать соответствие автомобилей принятым требованиям возникла потребность в качественных автомобильных катализаторах. Так как ранее компонентом таких химических составов была довольно дорогая платина, представители автопромышленности обратили внимание на немало дешевый палладий, обладающий лучшими свойствами.
Новый этап роста палладиевых курсов, завязавшийся в 2010 году, обязан общемировой экономической ситуации. Экономический рост, завязавшийся после двух кризисных лет, привел к повышению потребления драгметалла в различных областях. Курс палладия начал расти по трем причинам:
- Наметилась позитивная динамика спроса на ювелирные изделия из палладия;
- Металл опять заменил в производстве автокатализаторов платину из-за удорожания заключительнее;
- Возросла потребность других отраслей в металле.
Дальнейшему росту котировок содействовало как продвижение металла среди любителей ювелирных украшений, так и энергетический кризис в ЮАР – лидера по поставкам металлов платиновой группы. Из-за перебоев поставок платины из ЮАР и роста ее стоимости автомобильная область снова вернулась к палладию, который также вырос в стоимости.
Прогноз на 2013 год содержал данные о снижении предложения металла на базаре. Среди причин такой ситуации специалисты называли сокращение объемов российской добычи сырья, истощение резервов Гохрана России и проблемы в ЮАР. Сложившаяся на рынке ситуация повергла к тому, что палладий снова подрос. Его цена на конец 2013 года приблизилась к 720 долларам за унцию, а график котировок пошел наверх.
Что будет дальше?
Стоит ли ждать нового повышения курсов палладия на всемирных биржах? Специалисты сходятся во мнении, что в ближайшие пару лет смыслы курсов драгметалла будут достаточно устойчивыми и резко переменяться не будут.
Спрос на палладий по-прежнему будет формироваться исходя из объемов индустриального потребления элемента, именно от него будет зависеть динамика котировок металла.
Инвестиционный и ювелирный спрос останутся на старых уровнях, поэтому существенно повлиять на цену элемента не смогут.
Так как существенного роста котировок металла не ожидается, то и вкладывать деньги в палладий не имеет смысла: получить барыш за короткий период вы не сможете. Этот драгметалл всегда рассматривается инвесторами необыкновенно как долгосрочное вложение. Инвестировать в него можно при условии, что вы не ждете скорой прибыли, или в случае, когда необходимо дифференцировать инвестиционный портфель, переместив часть средств в перспективный драгоценный металл.
