Американские биржевые площадки в пятницу затворились ростом. Капитализация Microsoft превысила один триллион долларов.
Индекс широкого рынка S&P 500 вырос на 1,05%, затворившись на отметке 2873,34 пункта, промышленный индекс Dow Jones прибавил 1,02%, высокотехнологичный NASDAQ поднялся на 1,66%. Доходность 10-летних казначейских облигаций снизилась на четыре базисных пункта, до 2,08%.
Предлогом для оптимизма стал отчет по рынку труда, данные которого показали, что американская экономика за последние три месяца создала наименьшее число рабочих мест. В свете последних выступлений высокопоставленных чиновников ФРС, трейдеры расценивают статистику по формуле «чем хуже, тем лучше», рассчитывая на скорое понижение ставок американским регулятором.
В субботу Трамп огласил, что Вашингтон и Мехико достигли соглашения по торговле, и введение тарифов на мексиканские товары приостановлены на неопределенный срок. Ранее Белоснежный дом также сообщил, что ряд китайских товаров, экспортируемых в США, не будут подлежать повышению пошлин до 15 июня.
Таким манером, на старте новой недели сложился достаточно позитивный новостной фон, который может способствовать дальнейшему подъему на американском базаре акций.
Резкая смена настроений на заокеанских биржах, а также заявление министра энергетики Саудовской Аравии Халида аль-Фалиха на Петербургском интернациональном экономическом форуме, о том, что сделку ОПЕК+ нужно продлить, прибавили сил игрокам на повышение. Нефтяные котировки Brent в пятницу вытянулись на 2,48%, закрывшись на отметке $63,24, и если рубеж $63 устоит, следующей целью быков станут оценки $65 и $66.
Сегодня в первой половине дня рынки будут отыгрывать вышедшие в пятницу данные по бурой активности от Baker Hughes, сообразно которым число нефтяных буровых установок за прошедшую неделю в США сократилось на 11 единиц.
Индекс МосБиржи на миновавших торгах прибавил 0,05%, закрывшись на отметке 2729,61 пункта. В настоящий момент локальные поддержки в индикаторе по-прежнему размещены на отметках 2690 п. и 2660 п., основная — на рубеже 2550 п. Сопротивление находится на уровне 2745 пунктов. Локальная поддержка во фьючерсе на индекс РТС размещена на уровне 130000 п. и 128000 п. Сопротивление — на отметке 131500 пунктов.
Российская валюта завершила торги на оценке 64,80, прибавив 0,43% по отношению к американскому доллару. На данном этапе поддержки в паре доллар/рубль есть на отметках 64.80 и 64.40. Основное сопротивление расположено на 65,60. В текущей ситуации при продолжении улучшения конъюнктуры на внешних финансовых и сырьевых площадках рублевка снова может протестировать отметку 64.40.
На текущей неделе одним из ключевых событий для инвесторов будет заседание Банка России, на каком регулятор озвучит свое решение по ключевой процентной ставке.
Сейчас на фоне склонности мировых регуляторов к мягкой монетарной политике, ЦБ РФ вполне может себе позволить снизить ключевую процентную ставку. Однако на проблема, стоит ли делать это именно сейчас, однозначного ответа нет. Во-первых, снижая ставку, Банк России тем самым бьет по привлекательности ОФЗ, сужая спред доходности между российскими и американскими долговыми бумагами. Во-вторых, как верно заметила глава Центробанка РФ Эльвира Набиуллина, снижение стоимости заимствований не подстегнет экономический рост, так как, на мой взгляд, у отечественной экономики сейчас есть две основные проблемы – чрезмерно девальвированный рублевка, сильно бьющий по благосостоянию населения, и стойкое нежелание властей развивать альтернативные сырьевой модели направления.Таким манером, возможное снижение ставки, которое может составить 25 б.п., нельзя будет расценивать как устойчивый тренд на палатализация монетарной политики ЦБ РФ.
